CITM 501 Spring/Summer 2014 Homework Assignment 5

 

CITM 501 Spring/Summer 2014  Homework Assignment 5 

Due Month #, 2014 @5 PM via Bb 

  Refer to the models at the end of this document to answer the following questions.  

Solve model A adding answer and sensitivity analysis reports to your output. Answer the  following questions based on the sensitivity analysis. Do not re‐solve the model. Clearly indicate  the part of the output each answer is based on. 

   1. If ABC found out that they underestimated their return on investment on the CRM 

offering, what would be the impact of this on their estimated profit, i.e. how much  increase in the ROI from the current level of 0.4 would require you to re‐solve the model  and change your recommendation?  

   2. If the ROI for Data warehousing services went up to 0.5, how much of an increase in 

profit would that imply?     

3. If the VP thinks that he can increase the computer capacity by acquiring 10 more  computers for $72,000 (total, i.e. for all computers) annually, should he go ahead and  spend the money on these 10 computers? Why? (Note: this money would not be part of  the existing operating budget)    

   Solve model B adding answer and sensitivity analysis reports to your output. Answer the  following questions based on the sensitivity analysis. Do not re‐solve the model. Clearly indicate  the part of the output each answer is based on. 

  4. If the profit requirement was reduced by 10% (from $500,000), how much of their 

spending can they decrease?     

5. If they now decided that $500,000 is low for profit, how much should they increase their  spending to make 5% more profit (than $500,000)?  

     Submit one spreadsheet file (with 7 tabs: the model, the answer report, and the sensitivity  report for each part, and your analysis) beginning with your first initial ending with #5 as the file  name (i.e. <first initial>_<lastname>#5.xlsx, e.g. j_smith#5.xlsx)   

 

Model A 

Decision Variables    

CRM: annual amount ($) spent on CRM services   DWH: annual amount ($) spent on DWH services   DB: annual amount ($) spent on DB services  

Objective Function    

Maximize 0.4*CRM + 0.35*DWH + 0.4*DB 

Constraints:   CRM + DWH + DB                                 <=                1.9M (annual budget in $)   1.8*CRM + 1.3*DWH + 1.9*DB         <=                 5M (monthly bandwidth in MB)   3.6*CRM + 2.6*DWH + 3.8*DB         <=                 4320000 (monthly M/C capacity in minutes)   CRM                                                       <=                  0.4*(CRM + DWH + DB) (diversification)   DWH                                                       <=                 0.4*( CRM + DWH + DB) (diversification)   DB                                                           <=                  0.4*( CRM + DWH + DB) (diversification)   CRM, DWH, DB                                     >=                  0 (nonnegativity) 

Model B 

Decision Variables    

CRM: annual amount ($) spent on CRM services   DWH: annual amount ($) spent on DWH services   DB: annual amount ($) spent on DB services    

Objective Function    

Minimize CRM + DWH + DB 

Constraints: 

0.4*CRM + 0.35*DWH + 0.4*DB                 >=              500,000 (minimum ROI) 

1.8*CRM + 1.3*DWH + 1.9*DB                   <=              5M (monthly bandwidth in MB) 

3.6*CRM + 2.6*DWH + 3.8*DB                   <=              4320000 (monthly M/C capacity in minutes) 

CRM                                                                 <=              0.4*(CRM + DWH + DB) (diversification) 

DWH                                                                <=              0.4*( CRM + DWH + DB) (diversification) 

DB                                                                    <=              0.4*( CRM + DWH + DB) (diversification) 

CRM, DWH, DB                                              >=              0 (nonnegativity)