for Catherine Owens

profileglytzgalb7
1092018.docx

GENERAL MOTORS SWOT ANALYSIS  2      General Motors is a worldwide producer and designer of cars trucks, crossovers, and automobile 

parts. In addition to vehicle production, the company provides auto financing services through their 

Texas based subsidiary, General Motors Financial Company Inc. This SWOT analysis report will 

summarize GM’s key strengths, weaknesses, opportunities, and threats. This analysis process is used as 

a management control to evaluate, retain, and increase shareholder value.  This External and Internal 

Environment Analysis (Appendix 1) will be used to evaluate the current condition of the business 

enterprise, uncover weaknesses, analyze the competitive environment to manage and eliminate threats, 

and explore opportunities to successfully compete in the market. Further, the SWOT analysis will 

provide a foundation for the redirection of company goals, strategies, and resources.  

GM has formulated a strategic vision which it uses as a foundation for creating and 

implementing its strategy.  The company’s vision statement discusses the company’s commitment to 

“zero crashes, zero emissions, and zero congestion”, a safer and more sustainable world, an inclusive 

and welcoming environment for its team members, and a company culture that is based on respect, 

integrity, accountability, and equality. The statement emphasizes GM’s long‐term goals and tomorrow’s 

challenges. The company’s current strategies include operational management which aims to increase 

productivity and strengthen overall business performance. Further, General Motors’ operations 

managers have implemented a general set of quality standard for all products with a variation based on 

product types, models or variant according to customers’ expectations and automobile market 

condition. The company’s generic competitive strategy is cost leadership which creates competitive 

advantage based on the attractiveness of low costs and correspondingly low prices of products. 

GM uses market penetration as its primary intensive growth strategy which contributes to the 

company’s growth by increasing sales in the current market. It expands its market reach by increasing 

the number of its dealerships which helps increase its distribution and improve customers’ access to 

GENERAL MOTORS SWOT ANALYSIS  3    these products. To push for global enterprise and expand overseas, the company has established joint 

ventures with local Chinese automotive companies.  

The auto industry giant has been pushing the limits of transportation and technology for over 

100 years. GM is the only company with a fully integrated solution to produce self‐driving vehicles at 

scale. The company is continuously seeking for a creative and innovative solution to promote a cleaner 

planet from supply chain to manufacturing to the vehicles. Today, the GM vehicle are saving 35 million 

gallons of gasoline and avoiding 312,000 metric tons of CO2 emission per year from the 14 recent new

vehicle launches. The GM vehicle manufacturing process has the lowest environmental footprint in our 

history. Circling back to company’s vision statement, it’s clear that GM has the ambition, the talent and 

the technology to realize the safer, better and more sustainable world. 

GM is a clearly a robust company with a strong financial history and a powerful vision. By 

examining the company’s strengths as we did above, we can now identify the company’s potential 

opportunities. If implemented, these opportunities can provide a competitive advantage for GM. These 

opportunities can play a big role in promoting the business.  

Identifying an emerging market is one of the major opportunities that if taken in to 

consideration, can lead to success. Whereby one notes a certain demand of a product in the market, but 

that product is not readily available or is in low supply. In our case General Motors should note which 

brand of a vehicle is mostly preferred by the majority of consumers, and which place are these vehicles 

are needed most. By recognizing these items, GM can then insert and attempt to occupy the newly 

identified market. General Motors should set up new sales facilities in locations where there are lots of 

people. The reason being these people will contribute a lot to buying of these cars. Many people like 

fashions and modern products due to change in life style with time, for example cars, they want latest 

models and more attractive ones. If General Motors can note these opportunities and provide the right 

GENERAL MOTORS SWOT ANALYSIS  4    demands to their buyers, they can succeed in their business well (Dyson & R. G, 2014). Trend plays a big 

role in business opportunity. Having knowledge on trends of a certain product when it is on high 

demand or on low demand is crucial to the company’s success in a market. For example, success cards. 

Their demands are seasonal and needed by specific groups of people when the demand is high. 

Investors like General Motors should take into consideration the cyclicality of trends and know which 

vehicles are needed most by the majority people as well as which type of vehicles are in high demand 

(Yüksel et al, 2017).  

There are some opportunities can emerge because of local events. These local events are large 

scale community activities or gatherings that will be held in a particular area. For example, there can be 

an event like The World Cup or the Superbowl. These types of events draw thousands of people to one 

area for small period (days or weeks). General Motors should know that this is an opportunity for them 

to make more profit by advertising at the events or selling vehicles to people who come to participate in 

or watch the event. Many people like to hire cars so that they can drive themselves to these events. 

General motors should make sure that they increase the number of vehicles they have, so as to meet 

the high demand of these hired cars (Hill et al, 2017). 

Technology can serve as a platform that an investor can use to make their business successful. 

Advertisements on social media and other public views, like televisions and billboards creates an 

opportunity for the product to be known by many people. General motors should advertise their 

vehicles starting with types of brands, their cost and where they are located to make it easy for buys to 

access them. These advertisements can influence consumers to buy GM vehicles. 

GM should constantly be monitoring the frequent changes in government regulations. In 

addition to adhering to consumer product laws, GM should ensure that it takes the proper steps to 

minimize their tax bill. Taxation can have a dramatic effect on a business if the company is not 

structured correctly. High taxation can lead to closure of business due to little profit. Considering that 

GENERAL MOTORS SWOT ANALYSIS  5    profit is the goal of any business, it’s important for GM to keep up with the passage of new laws be open 

to restructuring business units to avoid high taxation. If the company is not flexible in these areas, it can 

lead to a potential downfall the business. The fact is that the company can suffer losses and show little 

profits that will not encourage them to operate their businesses. On the other hand, if the law is 

favoring the private investors like General Motors, they will operate their business well (Houben et al, 

2009). GM prides itself on its continuous innovation and being a technology leader. Constant technology 

changes can lead to frequent changes in consumer product laws. To maintain their competitive 

advantage, GM should ensure that their product standards are in line with the government regulations 

established.  

  Perhaps the most important piece of the SWOT analysis is the identification of the company’s 

weaknesses. Three major weaknesses for GM include its notorious history of product recalls, its 

underfunded pension plan, and their reliance on market demand.  

GM’s product recall history is impressive to say the least. In 2014, General Motors announced 

the recall of 7.6 million vehicles including the Chevy Malibu, Oldsmobile Intrique, Pontiac Grand Am, and 

Cadillac CTS. This announcement declared six safety recalls that were discovered caused several vehicle 

crashes, resulting in more than 15 fatalities and 8 injuries. Reasons for the recall included faulty ignition 

switches and electrical overloads in the vehicles. In 2017, GM recalled 800,000 trucks for faulty power 

steering. The most recent recall in September 2018 included over 220,000 vehicles in the United States 

and Canada for soft, spongey brake pedals. The product recall impacted thousands of Chevy Bolts, 

Cruzes, Equinoxes, Impalas, Malibu’s, Volts, several Buick models, and the GMC Terrain. The list goes on 

and on. With each product recall, GM loses consumer faith in the reliability and safety of its vehicles. 

Although General Motors maintains a strong focus on product innovation and reliability, the recalls it 

has experienced in the past have given rise to consumer suspicion and a lack of trust. 

GENERAL MOTORS SWOT ANALYSIS  6    The General Motors vision statement talks briefly about how much they value their employees. 

The statement asserts that it creates an environment where employees are welcomed and valued for 

who they are, and where all ideas are considered and heard. It goes on to further discuss how the 

company culture is based on respect, integrity, accountability, and equality. While these are all excellent 

ideas to establish within a company, the fact that the employee pension plan is severely underfunded 

does not exactly foster the concept of “accountability”. The company’s annual 10‐K report ascertains 

that the pension funding requirements could increase significantly due to “a result of weak performance 

of financial markets, declining interest rates, changes in laws or regulations, and changes in assumptions 

or investments that do not achieve” (GM 10‐K, 2018). To retain employees and maintain their trust, GM 

should take corrective action to ensure that their employee pension plan is funded. This is vital to the 

success and reputation of such a large company.  

GM is not a very diversified company. It’s important to point out that while the company does 

have subsidiaries, those subsidiaries were established as part of the entire vehicle production process. 

For example, GM has a subsidiary that creates batteries for vehicles, a subsidiary that creates engine 

pieces for vehicles, and so on. Having control over all components of the end product is excellent, but 

does not guarantee profit or success. GM’s success relies on market demand for vehicles. Let’s say that 

in the near future, consumers begin to rely more heavily on public transportation. What happens when 

those consumers begin to have less demand for vehicles? GM does have other product lines. The 

company has put all of its eggs in one basket, so to speak. This is a huge weakness. The company should 

be able to look at this weakness and use it to identify an underlying opportunity: the opportunity to 

diversity its portfolio.  

The last piece of the SWOT analysis is the identification of threats. GM faces several threats in 

its industry which includes new competitors or entrants to the market, sudden and frequent changes in 

tax law, and government intervention with consumer safety laws.  

GENERAL MOTORS SWOT ANALYSIS  7    Within the last 15 years, Tesla has entered the vehicle market and has proven to be a fierce 

competitor for GM. Tesla’s high tech and luxury electric vehicles are giving GM a run for their money. If 

Tesla starts to produce more affordable electric vehicles, they could become an even bigger threat to 

GM. Increasing competition for high‐tech and electric vehicles coupled with evolving government 

regulations on consumer safety and product laws represent considerable industry threats for GM.  

In addition to product regulations, the government is frequently changing and updating tax 

laws. Majority of Trump's new tax laws will take effect Jan 1, 2018. Under the previous legislation, 

companies could defer their foreign profits if they were reinvested in operations or until the funds were 

repatriated to the U.S. parent. The new tax system under the TCJA could have potential negative 

repercussions for GM as they have several foreign subsidiaries and foreign operations. However, there 

are several pieces of the tax cuts and jobs acts that are beneficial to corporations and big businesses. For 

example, the new corporate tax rate is a flat rate of 21%, a 14% drop from the highest corporate tax 

bracket previously in affect. When (if) a new president is elected in 2020, it’s uncertain if some of these 

business tax cuts will be repealed or altered under the new leader.  

In summary, General Motors is most definitely an industry leader. Constant innovation and 

strategic planning have enabled GM to become the industry giant that it is today. However, with a lack 

of consumer trust due to product recalls and an ever‐changing government climate, GM needs to be 

vigilant in identifying opportunities to protect itself and its consumers.    

 

  

Internal Analysis External Analysis

Strengths Opportunities

‐ Continuious innovation to reduce  environmental footprint & create new  products

 ‐ Identifying new marketplaces

 ‐ Diversified Portfolio including joint  venture with Chinese Automobiles

 ‐ Use of success cards to determine demand  in a particular market/area

 ‐ Employee environment that cultivates  respect & creativity

 ‐ Different advertising to showcase the  entire product package (cost to consumer,  where to buy) 

 ‐ Capability to create self‐driving vehicles at  large scale

 ‐ Better tax planning to create higher profit  margins

 ‐ Current strategies in place to increase  productivity and overall performance

 ‐ Increased period internal reporting to  ensure product sales and production remain  on target

 ‐ Cost leadership  ‐ General set of quality standared for all  products  ‐ Market penetration as primary intensive  growth strategy

Weaknesses Threats

 ‐ Frequent recalls have led to public  skepticism about the brand's reliability

 ‐ Threat of new competitors/entrants into  the marketplace  ‐ Underfunded pension plan  ‐ New changes in tax laws could adversely  affect GM's financial position

 ‐ Cash flow/financial stability is dependent  on market demands

 ‐ New technology behind driverless vehicles  could potentially be subject to government  regulations and stringent regulations

Appendix 1‐ GM SWOT Summary

GENERAL MOTORS SWOT ANALYSIS  8    References 

About GM. (n.d.). Retrieved September 16, 2018, from https://www.gm.com/our‐company/about

gm.html 

Dyson, R. G. (2014). Strategic Development and SWOT Analysis at the University of Warwick. European 

Journal of Operational Research, 152(3), 631‐640. 

General Motors Company. (2017). Form 10‐K 2017. Retrieved from SEC EDGAR website 

http://www.sec.gov/edgar.shtml 

General Motors Company SWOT Analysis. (2017). General Motors Company SWOT Analysis, 1‐9. 

Hill, T., & Westbrook, R. (2017). SWOT analysis: It's Time for a Product Recall. Long Range Planning, 

30(1), 46‐52. 

Houben, G., Lenie, K., & Vanhoof, K. (2009). A Knowledge‐based SWOT‐Analysis System as an Instrument